Обменный курс: что происходит и как это влияет на ваши деньги

Курс то растет, то падает, а цены реагируют на это не всегда логично: когда доллар дорожает, многие цены поднимаются быстро, а когда дешевеет, снижаться не спешат. Разберемся, почему так происходит и как обменный курс влияет на повседневную жизнь.

Обменный курс — это цена одной валюты в другой.

Например, если курс доллара — 12 130 сумов, это означает, что за 1 доллар нужно заплатить 12 130 сумов. Если завтра за 1 доллар попросят 12 500 сумов, значит доллар подорожал, а сум подешевел.

Курс не меняется по какой-то одной причине. Обычно это результат сразу нескольких факторов, которые накладываются друг на друга. Иногда происходят реальные события, иногда меняются ожидания: люди и компании начинают вести себя по разному — нервничать, перестраховываться или, наоборот, успокаиваться.

Из-за поведения людей в один момент валюты на рынке может не хватать, а в другой её становится больше. И поэтому меняется курс: когда валюту активнее покупают, она обычно дорожает. Когда её больше продают, курс может снижаться.

Пример 1. Продавец Акмаль привозит смартфоны из Дубая и продаёт их в Ташкенте. Закупается он в долларах, значит ему нужна валюта. Если таких импортеров много, спрос на доллар растёт — и курс может пойти вверх.

Пример 2. Компания из Узбекистана продала за границу орехи и получила оплату в долларах. А зарплаты, аренду и налоги она платит в сумах. Значит, компании нужно продать доллары, чтобы получить сумы. Если таких продаж много, валюты на рынке становится больше, и курс может пойти вниз.

На курс влияют и новости с событиями: кризисы, войны, решения Центрального банка, изменения ставок. Из-за этого бизнес и люди начинают по-другому покупать и продавать валюту, и курс меняется.

Официальный курс публикует Центральный банк. Он нужен как ориентир для учёта и расчётов, например для таможенных и других обязательных платежей.

А банки и обменники ставят свои курсы покупки и продажи. В них они учитывают расходы на работу и подстраховываются на случай резких изменений курса. Разница между курсом покупки и продажи нужна, чтобы обменник мог покрывать расходы и не уйти в минус.

Поэтому обычно есть три цифры: официальный курс, курс покупки — по нему у вас купят валюту, и курс продажи, по которому вам её продадут.

Когда валюта дорожает, обычно дорожает многое, что связано с импортом или валютными расходами. Например, техника, лекарства, часть продуктов, упаковка, запчасти, доставка. Даже у местных товаров часто есть валютная часть: упаковка, оборудование, запчасти, топливо и логистика.

Но когда курс падает, цены обычно снижаются медленнее. Это неприятно, но чаще всего дело в трёх причинах.

Запасы. Магазин купил товар по старому, более дорогому курсу. Сначала ему нужно продать эту партию.

Расходы. В цене товара заложен не только курс, а также ещё аренда, зарплаты, налоги, коммунальные платежи. Они не уменьшаются вместе с курсом.

Подстраховка. Если курс снова вырастет через неделю, продавцу придётся снова поднимать цену. Поэтому часть компаний снижает цены медленно или ждёт, пока изменения станут устойчивыми.

Если курс скачет, самое главное: не паниковать. Ответьте себе на два вопроса: когда и в какой валюте вам понадобятся деньги. И уже от ответов решайте, как поступить. 

Если деньги нужны на текущие расходы или на ближайшие 1–3 месяца. Держите их в сумах и так, чтобы был быстрый доступ. Часть можно оставить наличными на мелкие расходы, остальное удобнее держать в банке, например на накопительном счёте. В TBC Bank можно получать до 20% годовых на остаток по карте и при этом пользоваться деньгами в любой момент.

Если деньги вы откладываете и цель не привязана к валюте. Например, ремонт, покупка мебели, свадьба. Тогда логично копить в сумах и держать деньги на вкладе с максимально высоким процентом — он поможет перекрыть рост цен.

Если цель привязана к валюте. Например, вы копите на обучение за рубежом или поездку за границу. Тогда часть суммы лучше держать в валюте, чтобы рост курса перед оплатой не выбил вас из плана. 
Лучше хранить валюту на валютном вкладе и получать по нему 3–5% годовых, чем просто держать доллары под курпачой.

Если вы не собираетесь в ближайшие дни платить в валюте, следить за курсом каждый день не нужно. Чаще это не помогает, а только добавляет тревоги.

Резкие скачки курса провоцируют на поспешные решения. Хочется срочно менять деньги, но в такие моменты люди часто покупают на пике и продают на просадке.

Спокойнее заранее решить, какая часть накоплений у вас в какой валюте и где она хранится. И дальше просто придерживаться этого плана, а не реагировать на каждый скачок курса.